En büyük hedge fonları 2023’te getirilerini üçe katladı, TCI 12,9 milyar dolar kazançla lider durumda
Dünyanın en iyi performans gösteren 20 hedge fonundan oluşan elit ekip, 2023 yılında yatırımcılarına getirilerini önemli ölçüde artırarak, bir önceki yıla göre önemli bir artışla toplam 67 milyar dolar sağladı. Bu sayı, LCH Investments’ın Pazartesi günü bildirdiğine göre 2022’de geri dönecek olanın neredeyse üç katı.
Aktivist hedge fonu TCI Fon Yönetimi, fiyatların ardından 12,9 milyar dolarlık etkileyici net kâr elde ederek başarıya öncülük etti. Fonun başarısı, 2023 getirilerine göre yıllık sıralamada liderliğine katkıda bulundu. Citadel, Millennium Management ve DE Shaw gibi diğer önde gelen çok stratejili hedge fonları da bölümün uzun ömürlülük ilgisine önemli katkılarda bulundu.
Genel başarıya rağmen Bridgewater Associates ve Caxton, 20’li yılların ortalarında zarar yaşayan iki şirketti. Ancak Bridgewater’ın tüm fonlarının bu sıralamaya dahil edilmediğini belirtmek önemlidir. Örneğin, genel olarak daha geniş piyasa trendlerini takip eden All Weather fonu geçen yıl %10,6 artış gösterdi.
Ortalama olarak, 20 lider yönetici geçen yıl %10,5’lik bir getiri artışı sağlayarak segmentin %6,4’lük genel getirisinin üzerinde bir performans sergiledi. Bu rakamlar, Ukrayna’daki çatışmanın tetiklediği piyasa dalgalanması ve Federal Reserve’ün enflasyonu kontrol altına almak için faiz oranlarını artırması nedeniyle en büyük 20 hedge fonundan en az sekizinin para kaybettiği zorlu 2022’nin ardından güçlü bir toparlanmayı yansıtıyor.
LCH’nin başkanı Rick Sopher, bir e-posta açıklamasında, sektördeki varlıkların yalnızca %4,6’sını yönetim altında tutmalarına rağmen, uzun ömürlülük faydalarına göre ilk üç hedge fonunun, son üç yılda toplam şube getirilerinin %38,3’ünü oluşturduğunu söyledi. Öyle olduğunu vurguladı. Çok stratejili hedge fonları, getirileri artırmak için kaldıraç kullanmaları ve operasyonel maliyetleri karşılayan ücret yapıları nedeniyle üst düzey yetenekleri çekme yetenekleriyle biliniyor.
Milyarder Ken Griffin liderliğindeki Citadel, kurulduğu 1990 yılından bu yana 74 milyar dolarlık kümülatif kazançla 2023’te ön sıralarda yer aldı. Citadel’in amiral gemisi fonu yalnızca geçen yıl %15,3 arttı ve firmanın yatırımcılarına yaklaşık 7 milyar dolar getiri sağladı.
William Ackman’ın Pershing Square’i de kayda değer bir geri dönüş yaparak 2015’ten bu yana ilk kez sıralamada yer aldı. Pershing Square, 2004’ten bu yana yatırımcılara 18,8 milyar dolar kazandırarak 2023’te 20’nci sırada yer aldı ve geçen yıl genel borsa kazançlarını geride bırakarak %26,7’lik dikkate değer bir getiri elde etti. ve önceki yılın kaybından toparlanıyor.
Edmond de Rothschild Grubunun bir modülü olan LCH Investments, bazı kurumsal yatırımcılar için değerli bir performans göstergesi olan kümülatif uzun ömürlülük faydalarını hesaplamak için hedge fonlarının yıllık getirileri hakkında bilgi derliyor. Şirketin bilgi kaynakları arasında yöneticilerle yapılan toplantılar, denetlenen raporlar ve yönetim raporları yer almaktadır.
Reuters bu makaleye katkıda bulunmuştur.
Bu makale yapay zeka desteğiyle oluşturulmuş, tercüme edilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
